Ordin · Ministerul Finanțelor Publice

Ordinul nr. 494/2014

privind prospectele de emisiune a certificatelor de trezorerie cu discont și a obligațiunilor de stat de tip benchmark aferente lunii aprilie 2014

prezumat în vigoare

Data actului
31 martie 2014
Emitent
Ministerul Finanțelor Publice
Publicat în
Monitorul Oficial nr. 231 din 1 aprilie 2014
Citează
16 acte
Structură
27 de articole, 2 anexe · 17.433 caractere
Sursă
legislatie.just.ro

În temeiul:

-

art. 15 alin. (3^1) din Ordonanța de urgență a Guvernului nr. 96/2012

privind stabilirea unor măsuri de reorganizare în cadrul administrației publice centrale și pentru modificarea unor acte normative, aprobată cu modificări și completări prin

Legea nr. 71/2013 , cu modificările și completările ulterioare;

-

Ordonanței de urgență a Guvernului nr. 64/2007

privind datoria publică, aprobată cu modificări și completări prin

Legea nr. 109/2008 , cu modificările ulterioare, al Normelor metodologice de aplicare a prevederilor

Ordonanței de urgență a Guvernului nr. 64/2007

privind datoria publică, aprobate prin

Hotărârea Guvernului nr. 1.470/2007 , cu modificările și completările ulterioare;

- Regulamentului privind operațiunile cu titluri de stat emise în formă dematerializată, aprobat prin

Ordinul ministrului economiei și finanțelor nr. 2.509/2008 , al

Regulamentului Băncii Naționale a României nr. 11/2012

privind piața primară a titlurilor de stat administrată de Banca Națională a României, al

Regulamentului Băncii Naționale a României nr. 12/2005

privind piața secundară a titlurilor de stat administrată de Banca Națională a României și al Convenției nr. 184.575/13/2005, încheiată între Ministerul Finanțelor Publice și Banca Națională a României,

ministrul delegat pentru buget emite următorul ordin:

Articolul 1

În vederea finanțării deficitului bugetului de stat și refinanțării datoriei publice în luna aprilie 2014, se aprobă prospectele de emisiune a certificatelor de trezorerie cu discont și a obligațiunilor de stat de tip benchmark, în valoare nominală totală de 4.000 milioane lei, la care se poate adăuga suma de 330 milioane lei din alocările sesiunilor suplimentare de oferte necompetitive organizate exclusiv pentru instrumentele de tip benchmark, prevăzute în anexele nr. 1 și 2, care fac parte integrantă din prezentul ordin.

Articolul 2

Direcția generală de trezorerie și datorie publică va duce la îndeplinire prevederile prezentului ordin.

Articolul 3

Prezentul ordin se publică în Monitorul Oficial al României, Partea I.

p. Ministrul delegat pentru buget,
Enache Jiru,
secretar de stat
București, 31 martie 2014.
Nr. 494.

Anexa 1 PROSPECT DE EMISIUNE

a certificatelor de trezorerie cu discont

lansate în luna aprilie 2014

Articolul 1

În vederea finanțării deficitului bugetului de stat și refinanțării datoriei publice în luna aprilie 2014, Ministerul Finanțelor Publice anunță lansarea de emisiuni de certificate de trezorerie cu discont, astfel:

Cod ISIN

Data

licitației

Data

emisiunii

Data

scadenței

Nr. de

zile

Valoarea

emisiunii

- lei -

RO1415CTN057

03.04.2014

07.04.2014

30.03.2015

357

1.000.000.000

RO1414CTN068

24.04.2014

28.04.2014

05.11.2014

191

800.000.000

Articolul 2

Valoarea nominală individuală a unui certificat de trezorerie cu discont este de 5.000 lei.

Articolul 3

Metoda de vânzare este licitația, care va avea loc la datele menționate în tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face după metoda cu preț multiplu.

Articolul 4

Certificatele de trezorerie cu discont pot fi cumpărate de către dealerii primari, care vor depune oferte atât în cont propriu, cât și în contul clienților persoane fizice și juridice.

Articolul 5

(1)

Ofertele de cumpărare sunt competitive și necompetitive.

(2)

În cadrul ofertei de cumpărare competitive se vor indica elementele cuprinse în anexa nr. 5.1 la

Normele Băncii Naționale a României nr. 2/2012

în aplicarea

Regulamentului Băncii Naționale a României nr. 11/2012

privind piața primară a titlurilor de stat administrată de Banca Națională a României, cu modificările și completările ulterioare.

(3)

Numărul de tranșe valorice la rate diferite ale randamentului nu este restricționat.

(4)

Ofertele de cumpărare necompetitive pot fi depuse de persoane fizice și juridice, cu excepția instituțiilor de credit astfel cum sunt acestea definite în

Ordonanța de urgență a Guvernului nr. 99/2006

privind instituțiile de credit și adecvarea capitalului, aprobată cu modificări și completări prin

Legea nr. 227/2007 , cu modificările și completările ulterioare, în calitate de clienți ai dealerilor primari.

(5)

În cadrul ofertei de cumpărare necompetitive se vor indica elementele cuprinse în anexa nr. 4.1 la

Normele Băncii Naționale a României nr. 2/2012 , cu modificările și completările ulterioare. Se admit oferte de cumpărare necompetitive într-o pondere de 25% din totalul valorii aferente fiecărei emisiuni anunțate. Oferta necompetitivă depusă de dealerul primar în contul unui singur client nu va putea depăși valoarea calculată prin aplicarea ponderii anterior menționate. Executarea acestora se va efectua la nivelul mediu ponderat al randamentului la care s-au adjudecat ofertele competitive.

(6)

Fiecare tranșă a ofertei de cumpărare competitive sau necompetitive va fi de minimum 5.000 lei.

Articolul 6

Prețul și randamentul se vor determina utilizând următoarele formule:
d x r
P = 1 - ───────
360
Y = r/P,
în care:
P = prețul titlului cu discont, exprimat cu 4 zecimale;
d = numărul de zile până la scadență;
r = rata discontului, exprimată cu două zecimale;
Y = randamentul, exprimat cu două zecimale.

Articolul 7

(1)

Ofertele de cumpărare se transmit la Banca Națională a României, ce acționează în calitate de administrator al pieței primare și secundare a titlurilor de stat și al sistemului de înregistrare/depozitare, în ziua licitației, în intervalul orar 10,00-12,00.

(2)

Ședința de licitație începe după încheierea orarului de transmitere a ofertelor de cumpărare specificat la alin. (1).

Articolul 8

Rezultatul licitației se va stabili în aceeași zi la sediul Băncii Naționale a României de către comisia de licitație constituită în acest scop și va fi dat publicității.

Articolul 9

Evenimentele de plată aferente certificatelor de trezorerie cu discont se gestionează în conformitate cu Regulile Sistemului de înregistrare și decontare a operațiunilor cu titluri de stat - SaFIR.

Articolul 10

Dacă data la care trebuie efectuată una dintre plățile aferente titlurilor de stat este o zi de sărbătoare sau o zi nelucrătoare, plata se va face în următoarea zi lucrătoare, fără obligarea la dobânzi moratorii. Titlurile de stat care se regăsesc în această situație rămân în proprietatea deținătorului înregistrat și nu pot fi tranzacționate.

Articolul 11

Regimul fiscal al titlurilor de stat prevăzute la art. 1 este reglementat de legislația în vigoare.

Anexa 2 PROSPECT DE EMISIUNE

a obligațiunilor de stat de tip

benchmark lansate în luna aprilie 2014

Articolul 1

În vederea finanțării deficitului bugetului de stat și refinanțării datoriei publice în luna aprilie 2014, Ministerul Finanțelor Publice anunță redeschiderea emisiunilor de obligațiuni de stat de tip benchmark cu scadență la 3, 5 și 10 ani și organizarea de sesiuni suplimentare de oferte necompetitive (SSON), astfel:

*Font 7*

Codul ISIN*)

Data

licitației

Data

SSON

Data

emisiunii

Data

scadenței

Maturi-

tate

Nr. de

ani

Maturi-

tate

rezi-

duală

Nr. de

ani

Rata

cupo-

nului

- % -

Dobânda

acumulată

- lei/

titlu -

Valoare nominală

licitație de

referință

- lei -

Valoarea nominală

SSON

- lei -

RO0717DBN038

03.04.2014

04.04.2014

07.04.2014

11.06.2017

10

3.18

6,75

554,79

500.000.000

75.000.000

RO1323DBN018

07.04.2014

08.04.2014

09.04.2014

26.04.2023

10

9.05

5,85

557,75

200.000.000

30.000.000

RO1316DBN053

10.04.2014

11.04.2014

14.04.2014

29.08.2016

3

2.38

4,75

296,71

500.000.000

75.000.000

RO1419DBN014

14.04.2014

15.04.2014

16.04.2014

24.06.2019

5

5.19

4,75

192,60

500.000.000

75.000.000

RO1121DBN032

24.04.2014

25.04.2014

28.04.2014

11.06.2021

10

7.13

5,95

523,27

500.000.000

75.000.000

--------------

privind titlurile de stat ce urmează a fi tranzacționate și pe piața reglementată administrată de Societatea Comercială "Bursa de Valori București" - S.A., aceste serii se tranzacționează simultan pe piața secundară administrată de Banca Națională a României și pe piața reglementată administrată de Societatea Comercială "Bursa de Valori București" - S.A.

Articolul 2

Valorile nominale totale ale emisiunilor de obligațiuni de stat de tip benchmark pot fi majorate prin redeschideri ulterioare ale acestora.

Articolul 3

Valoarea nominală individuală a unei obligațiuni de stat de tip benchmark emise înainte de data de 1 octombrie 2013 este de 10.000 lei, iar ulterior acestei date valoarea nominală individuală a noilor obligațiuni de stat de tip benchmark este de 5.000 lei.

Articolul 4

(1)

Pentru obligațiunile de stat de tip benchmark redeschise, specificate la art. 1, dobânda (cuponul) se plătește la datele specificate în prospectele de emisiune aferente, după cum urmează:

- pentru codul ISIN RO0717DBN038, prospectul de emisiune aprobat prin

Ordinul ministrului finanțelor publice nr. 266/2007

privind prospectele de emisiune ale certificatelor de trezorerie cu discont și ale obligațiunilor de stat de tip benchmark aferente lunii iunie 2007;

- pentru codul ISIN RO1323DBN018, prospectul de emisiune aprobat prin

Ordinul viceprim-ministrului, ministrul finanțelor publice, nr. 1.750/2012

privind prospectele de emisiune a certificatelor de trezorerie cu discont și a obligațiunilor de stat de tip benchmark aferente lunii ianuarie 2013;

- pentru codul ISIN RO1316DBN053, prospectul de emisiune aprobat prin

Ordinul ministrului delegat pentru buget nr. 740/2013

privind prospectele de emisiune a obligațiunilor de stat de tip benchmark aferente lunii iunie 2013;

- pentru codul ISIN RO1419DBN014, prospectul de emisiune aprobat prin

Ordinul ministrului delegat pentru buget nr. 119/2014

privind prospectele de emisiune a certificatelor de trezorerie cu discont și a obligațiunilor de stat de tip benchmark aferente lunii februarie 2014;

- pentru codul ISIN RO1121DBN032, prospectul de emisiune aprobat prin

Ordinul ministrului finanțelor publice nr. 1.924/2011

privind prospectele de emisiune ale certificatelor de trezorerie cu discont și ale obligațiunilor de stat de tip benchmark aferente lunii mai 2011.

(2)

Dobânda se determină conform formulei:

D = VN* r/frecvența anuală a cuponului (1),

în care:

D = dobânda (cupon);

VN = valoarea nominală;

r = rata cuponului.

Articolul 5

(1)

Pentru licitațiile de referință, metoda de vânzare este licitația, care va avea loc la datele menționate în tabelul de la art. 1, iar adjudecarea se va efectua după metoda cu preț multiplu. Cotația de preț va fi exprimată sub formă procentuală, cu 4 zecimale.

(2)

Pentru SSON, metoda de vânzare este subscripția, care va avea loc la datele menționate în tabelul de la art. 1, prețul de vânzare fiind prețul mediu de adjudecare stabilit în licitația de referință.

Articolul 6

(1)

La licitația de referință, obligațiunile de stat de tip benchmark pot fi cumpărate de către dealerii primari, care vor transmite oferte atât în cont propriu, cât și în contul clienților, persoane fizice și juridice.

(2)

În cadrul SSON, obligațiunile de stat de tip benchmark pot fi cumpărate exclusiv de dealerii primari, care vor transmite oferte în nume și cont propriu.

Articolul 7

(0)

La licitația de referință:

(1)

Ofertele de cumpărare sunt competitive și necompetitive.

(2)

În cadrul ofertei de cumpărare competitive se vor indica elementele cuprinse în anexa nr. 5.3 la

Normele Băncii Naționale a României nr. 2/2012

în aplicarea

Regulamentului Băncii Naționale a României nr. 11/2012

privind piața primară a titlurilor de stat administrată de Banca Națională a României, cu modificările și completările ulterioare.

(3)

Numărul cotațiilor de preț nu este restricționat.

(4)

Ofertele de cumpărare necompetitive pot fi depuse de persoane fizice și juridice, cu excepția instituțiilor de credit așa cum sunt acestea definite în

Ordonanța de urgență a Guvernului nr. 99/2006

privind instituțiile de credit și adecvarea capitalului, aprobată cu modificări și completări prin

Legea nr. 227/2007 , cu modificările și completările ulterioare, în calitate de clienți ai dealerilor primari.

(5)

În cadrul ofertei de cumpărare necompetitive se vor indica elementele cuprinse în anexa nr. 4.2 la

Normele Băncii Naționale a României nr. 2/2012 , cu modificările și completările ulterioare. Se admit oferte de cumpărare necompetitive într-o pondere de 25% din totalul valorii nominale totale a licitației de referință aferente fiecărei emisiuni anunțate. Oferta necompetitivă depusă de dealerul primar în contul unui singur client nu va putea depăși valoarea calculată prin aplicarea ponderii anterior menționate. Executarea acestora se va efectua la nivelul mediu ponderat al prețului la care s-au adjudecat ofertele competitive.

(6)

Fiecare tranșă a ofertei de cumpărare competitive sau necompetitive va avea o valoare minimă egală cu valoarea nominală unitară aferentă fiecărui instrument emis.

Articolul 8

(0)

Pentru SSON:

(1)

Ofertele de cumpărare sunt necompetitive.

(2)

Ofertele de cumpărare necompetitive pot fi depuse exclusiv de dealerii primari, conform prevederilor din secțiunea a 2-a "Sesiunea de oferte necompetitive adresată dealerilor primari" a cap. III "Plasarea titlurilor de stat pe piața primară" din

Regulamentul Băncii Naționale a României nr. 11/2012

privind piața primară a titlurilor de stat administrată de Banca Națională a României.

(3)

În cadrul ofertei de cumpărare necompetitive se vor indica elementele cuprinse în anexa nr. 4.3 la

Normele Băncii Naționale a României nr. 2/2012 , cu modificările și completările ulterioare.

(4)

Valoarea minimă a ofertei necompetitive transmise în cadrul SSON va fi egală cu valoarea nominală unitară aferentă fiecărui instrument emis, plafonul maxim fiind, după caz, cel prevăzut în

art. 24 din Regulamentul Băncii Naționale a României nr. 11/2012 , cu modificările și completările ulterioare.

Articolul 9

(1)

Ofertele de cumpărare se transmit la Banca Națională a României, ce acționează în calitate de administrator al pieței primare și secundare a titlurilor de stat și al sistemului de înregistrare/depozitare, în ziua licitației de referință în intervalul orar 10,00-12,00, respectiv în ziua SSON în intervalul orar 10,00-11,00.

(2)

Ședința de licitație începe după încheierea orarului de transmitere a ofertelor de cumpărare specificat la alin. (1).

Articolul 10

Rezultatele licitației de referință/SSON se vor stabili în ziua desfășurării, la sediul Băncii Naționale a României, de către comisia de licitație constituită în acest scop și vor fi date publicității.

Articolul 11

Evenimentele de plată aferente obligațiunilor de stat de tip benchmark se gestionează în conformitate cu Regulile Sistemului de depozitare și decontare a instrumentelor financiare - SaFIR.

Articolul 12

Dacă data la care trebuie efectuată una dintre plățile aferente titlurilor de stat este o zi de sărbătoare sau o zi nelucrătoare, plata se va face în următoarea zi lucrătoare, fără obligarea la dobânzi moratorii. Titlurile de stat care se regăsesc în această situație rămân în proprietatea deținătorului înregistrat și nu pot fi tranzacționate.

Articolul 13

Regimul fiscal al titlurilor de stat prevăzute la art. 1 este reglementat de legislația în vigoare.

--------

Textul este prelucrat automat din sursa indicată; numerotarea și legăturile pot conține erori. Referințele subliniate duc la actele citate, așa cum au fost identificate de noi.